2.  新能源

今天大盘一路回落，但市场主题炒作氛围很浓，资金进攻了题材型板块氢能、绿色电力等新能源板块。

（1）氢能

今天氢能源板块全天保持强势，园林科技、致远新能、厚普股份等纷纷涨停，板块走高的直接驱动主要自于消息的刺激：11月30日，中国石化新疆库车绿氢示范项目正式启动建设，这是我国首个万吨级光伏绿氢示范项目。

为何要选择光伏制氢呢？

氢能作为一种热值高、能量密度大的清洁高效二次能源，被誉为21世纪的“终极能源”。当前主流的制氢方法是通过煤炭、天然气等传统能源制氢，但这种制氢方式却有着高碳排放问题。而光伏制氢属于绿氢，是电解水制氢的一种方法，也就是通过光伏发电来电解水生产，生产过程不仅没有碳排放，而且使用过程也是零碳排，是真正的双倍清洁。

只是从制氢成本来看，目前煤制氢和天然气制氢是最经济的制氢的方式；水解制氢的成本最高，成本为3-5元每平方米，是天然气制氢的5倍以上。电费占整个水电解制氢生产费用的80%左右，因此水电解制氢成本的关键在于电费。只有电价低于0.3元每千瓦时，水解制氢成本才能和天然气制氢成本相当。

根据国网能源研究院发布数据，到2025年，平均度电成本在0.22-0.462元每千瓦时。光伏发电制氢伴随发电成本持续下降，未来空间将进一步打开。

根据中国氢能联盟统计，我国当前处于氢能市场发展初期，氢气年均需求约2200万吨，2030年氢气年均需求将达到3500万吨，2050年中国氢气需求量将达到6000万吨。作为最能成为主流制氢方式的电解水制氢，目前电解水制氢仅占1%，想象空间很大，是一条值得期待的赛道！

（2）绿色电力

今天绿色电力在下午发力，太阳能涨停，华能国际、中闽能源、晶科科技等纷纷跟涨。消息上：近日，国家电网正式印发《省间电力现货交易规则（试行）》。

从基本面来看，绿色电力的基本面在明年有望迎来量价齐升：①交易量：未来30年，新能源装机量将会大幅提升，电力系统将带来根本性的结构变化，风电光伏将逐步替代火电。绿电优先安排市场化交易，绿电交易量有望稳步增长。②价格：绿电较煤电存在溢价。

在量价齐升的预期下，近期可以考虑关注绿色电力这一方向的机会！

3.  值得注意的：

（1）网络数据安全

今天网络安全、国产软件、大数据等板块继续走强，网宿科技、格尔软件、通鼎互联等纷纷涨停，任子行、左江科技涨超10%。消息上：近日工信部印发《“十四五”软件和信息技术服务业发展规划》和《“十四五”信息化和工业化深度融合发展规划》。

关于这一方向的操作逻辑，我在昨天《政策驱动，注意这条受益线！》一文中已经讲过：在当前信息技术日益复杂的背景下，云安全、大数据安全、物联网安全、工控安全、智慧城市安全等各类网络安全需求将快速增长，行业核心公司有望受益！

（2）烟草

今天烟草板块再度大涨，陕西金叶7天5板，中科信息3天2板，顺灏股份、香溢融通、爱普股份等涨停。消息上：①电子烟国标(20171624-Q-456)状态已变更为“正在征求意见”；②11月26日，国务院发布修订《中华人民共和国烟草专卖法实施条例》的决定中，明确电子烟将参照卷烟的有关规定执行。

关于这一方向，我依旧坚持周一《持续上涨！这个板块正在上演王者归来！》一文中的观点：之前电子烟经历了半年多的时间后，产业信息受到大幅压制，资本市场也迅速降温，基本已经形成了强监管的预测，甚至悲观情绪占主导。因此，此次条例的正式落地对行业来说是一次妥妥的利好，继续留意龙头股的机会！

（3）稀土

今天稀土永磁板块跌破5日线，继续走低考验10日线，在11:14开始被抄底资金承接起来，后面大概率会有一张【次反包技能卡】上线，但这张反包技能卡能否将稀土矿公司稳定在十日线以上并且继续走趋势，目前还无法判断。因此，我昨天讲的应对策略，今天依旧适用。

我在昨天讲过：①若是接下来，稀土永磁板块或相关概念股没有跌破5日线生命线，那就意味着可以继续持有多看看；②如果接下来稀土永磁板块或相关概念股有效跌破了5日线生命线，那就需要兑现一部分利润，然后留下小部分来迎接本周剩下时间谜底的揭晓。

今天稀土永磁板块跌破了5日线，所以应该减仓。目前我们手上还有小部分的仓位，但由于我们布局的比较早，浮盈丰厚，并且还有一张【次反包技能卡】，后面可以采取这个策略：以10日线为绝对生命线，如果这张次反包技能卡能将稀土永磁板块或个股稳定在10日线以上，还可以继续在等待；相反，要是跌破10日线，那就要全部清仓了。

（4）光伏

受隆基硅片降价消息影响，今天光伏板块波动比较大，隆基股份跌近4%、中环股份跌超6%、晶澳科技跌超4%、东方日升跌超7%。

在隆基硅片降价之前，上周硅片已经出现了价格下跌，182硅片的价格从6.87元/片调整至6.4元/片。这次硅片价格下降主要是受硅片企业库存累积的压力和影响。前期硅片企业扩产较快，此次调价是为了年底降低硅片库存量。

从硅片价格走势来看，此次硅片价格下降是2020年下半年以来的首次降价。今年初，硅片价格在4元/片左右，而受硅料价格的不断上涨，硅片也在涨价，硅片价格今年以来涨幅超50%。

对硅片企业来说，在硅料价格居高不下的背景下，硅片降价挤压虽然会挤压硅片企业的盈利能力，但同时对产业链来说，组件和下游运营商的成本压力会减少，有利于刺激装机需求的回升。

（5）科技制造

最近低位的通信和计算机最近表现都还可以，随着高位新能源的筹码开始松动，资金大概率会选择低位的方向去布局。因此，以数字经济为主线的科技方向可以留意。

整体来看，今天指数弱势震荡，但市场情绪延续活跃，情绪要强于指数。当下要重个股，轻指数！

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