2.  家具

今天大盘恐慌杀跌后，地产、家具等板块扛起了反攻大旗，家具板块起爆的导火线是12月6日政治局召开，强调促进房地产业健康发展。

随着地产行业即将迎来边际改善，吸引了部分资金回流，家具板块作为地产后周期品种同样受益，带动志邦家居、索菲亚、江山欧派等股涨停。

那家具板块的拐点到了吗？

今年4月份以来，家具板块持续走弱，主要是受到地产行业调整、原材料涨价的压制。也就是说家具板块想要走强，除非这两个压制因素出现改善！

站在当前来看，这两大压制已经可以看到边际缓和的迹象。  

首先，我们来看地产行业。随着精装修渗透率的提升，工程渠道成为家具企业销售的最主要渠道。在房住不炒定位的指引下，地产企业增速放缓，市场预期家具企业的工程渠道增速也将放缓。在此预期下，市场对家具行业后续的增长比较悲观，资金开始出逃！

不过，随着经济稳增长压力增加，以及部分头部地产企业风险逐步释放，这种情况近期已经有所改善。

12月3日，为稳定市场，广东省向恒大派出工作组；周末，多政府部门频繁表态支持房地产企业合理融资；12月6日，高层会议强调强调促进房地产业健康发展。这些信号被业内解读为房地产企业融资难的问题有望得到边际改善。

 同时，我们还发现家具的成本压力大山也已经松动。前期由于全球原物料上涨幅度较大，家具的成本压力上涨明显。不过自9月份以来，各类家具得主要原材料刨花板、中纤板、MDI 和TDI等，比8月普遍有所下降，这对于四季度以及明年一季度的，家具生产成本有很强的改善，现在资金抄底入场，正是看中基本面的修复。所以，喜欢做长线价投的朋友可以重点留意。

3.  值得注意的：

（1）牧原股份

牧原股份今天大跌，消息上：上海票据交易所披露《截至2021年11月30日持续逾期名单》，名单显示，2021年8月1日至11月30日出现3次以上付款逾期。值得注意的是，牧原股份旗下共有超30家企业作为承兑人在列。

对此，牧原股份12月6日晚公告称，截至11月30日，23家子公司已完成全部逾期商票的兑付，尚有9家子公司存在逾期未支付商业承兑汇票合计1707.27万元；截至12月6日，公司9家子公司尚存逾期未支付商业承兑汇票合计755.98万元。

此前，公司回应媒体称，经公司财务部门核查，由于部分供应商未及时发起付款申请、少数出票银行无法进行线上清算或线上清算不及时等，导致公司存在商票实际兑付日晚于到期日支付的情况发生。

也就是说，逾期原因是这些公司没来要钱，这个解释，你们信吗？反正我不信！

其实关于牧原股份的风险，我在7月15日《注意这个信号！》（点击蓝色字体查看，下同）一文中也提醒过：当时猪肉概念股公布中报业绩：牧原股份：预计上半年净利润94亿元-102亿元；正邦科技：2021上半年预亏12亿-14.5亿元；新希望：预计上半年净亏损29.5亿元-34.5亿元。

同属于养猪行业，这利润差异也太大了吧！毕竟养猪行业也没有多深的护城河，难道牧原股份有什么核心技术是对手没法复制的？远离吧！

（2）地产

最近地产板块已经连续走强好几天了，目前市场对地产板块的预期也开始好转了，之前地产板块跌了那么多，在这里做修复是可以理解的。但炒归炒，前期问题不大，到了后期还是要注意风险，毕竟地产行业有不少公司是进行了减值计提的，这肯定会影响公司利润，这是躲不掉的，所以还是走一步看三步吧！

（3）绿电

今天绿色电力板块在10:35企稳，11点扛起进攻大旗率领多方展开进攻，甘肃电投、晋控电力、闽东电力等纷纷涨停。绿色电力板块又一次在市场低迷的时刻站出来，有市场地位。

关于绿色电力，在昨天由于感受到大盘的风险，所以便在《刚刚，降准了，抢绣球行情开启！》一文中提醒大家：从行稳致远的角度考量，绿色电力要兑换部分利润。

毕竟从昨天中午到今天收盘，创业板指数一路回落杀跌回落了超3%，期间都没啥像样的反弹，所以为了安全起见，选择先兑现部分利润，降低仓位，今天绿色电力不负所望，剩下来的仓位继续看吧！

（4）硅料

今天光伏板块在尾盘出现拉升，上海电力、隆基股份、东方日升等股大幅拉升，资金主要在博弈明天公布的硅料价格会下降。

目前整个光伏产业链的价格都在松动，上周隆基首次宣布硅片价格下调，但硅料价格还没有跌，如果明天硅料价格下跌的话，将意味着整个光伏产业链硅料-硅片-组件的价格都开始下调了。如果硅料格开启一轮价格下跌，将直接利好下游的组件，以及终端的绿电运营商。

整体来看，今天上涨股数量如期增加，但亏钱效应依旧不减，主要集中在新能源、半导体、军工等成长赛道上；好的一点是，提前调整的光伏、电力板块已经出现逆势反弹的迹象了。

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