1.突发大跌

今天，市场弱势调整，沪指在连续三天上攻3310无果后，单边下行；创业板更惨，都快把去年12月开始的涨幅都快抹干净了。个股跌多涨少，亏钱效应浓郁。对于今天的下跌，主要有三大原因：

①央行今日开展4700亿元逆回购操作；②人民币再度跌破6.92关口，人民币汇率下跌，带来北水持续流出；③成交量仅有7000多亿，主要是最近游资少了，据说因异常交易监管加强 伪量化被套上“紧箍咒” 游资“打板”受限制。

板块方面，今天人工智能在昨天大跌的背景下再度回流，除了消息面的刺激，更大的原因市场上始终没有出现具有足够延续性的新热点，去吸收人工智能题材的资金，因此，高位兑现的资金在无处可去的背景下，部分依旧会选择回流。

在操作上，人工智能主要还是关注数据、算力、自然语言模型三个大方向，其他小方向可以先放一放，因为这个板块分支太多了，要是每个方向都动，大概又是一盘散沙。

其他方向基本还是轮动为主，昨天大涨的赛道今天跌幅居前，昨天跌得多的基础软件、数字经济方向今天又相对较强；此外军工近期一直有异动，像是给中航电测的二波造势；同时次新算是走得比较独立的。

2.云计算​

今天，ChatGPT产业链再次走高，其中共封装光学CPO板块走势最优，剑桥科技涨停。消息上：今天科技部高新技术司司长陈家昌在新闻发布会上表示，下一步,科技部将把人工智能作为战略性新兴产业，作为新增长引擎，继续给予大力支持。

行情走到现在，人工智能的主线地位依旧牢固，但现在已经无法回到前面，在操作上一定要注意好节奏，就像前面说的：高潮次日不追高，下周一想要继续跟的话，最好不要追涨。在方向选择上，依旧是算力、数据等板块上。之前在算力方面已经讲过很多次，今天重点来看最新表态的云计算。

云计算，即将电脑上所有的部件功能虚拟化。芯片的运算功能、硬盘的存储功能、内存的读写功能等都用网络连接到数据中心服务器上来实现，从而使得计算机在网络上获得虚拟的硬件功能。

算力作为AIGC技术的重要支撑之一，是影响技术发展和应用的核心因素。目前算力基础设施成了行业亟需布局的资源，除了CPU/GPU等算力硬件需求强劲，网络端也催生了更大带宽的需求，以匹配日益增长的数据流量，因此以光模块、ICT设备和IDC为代表的云计算基础设施产业链公司有望受益。

除AIGC拉动，目前政策大力推动数字经济发展，而云计算作为数字经济的基石，也有望依托政策支撑，迎来行业景气度的新一轮提升。据中国信通院预测，2025年我国云计算市场规模将突破1万亿元，5年复合增长率超36%，值得留意。

3.值得注意的

（1）东数西算

今天，东数西算一体化算力服务平台上午在宁夏银川发布，正式上线运营。

随着“东数西算”战略加速落地，宁夏瞄准目前最稀缺、刚需迫切的ChatGPT运算能力，已在宁夏中卫开工建设GPU大算力基地，建成后将会接入东数西算一体化交易平台，以支撑国内人工智能运算平台急需的大算力服务。

“东数西算”工程是指将东部沿海城市的数据，传输到西部地区进行运算和存储，促进解决东西部算力供需失衡的问题。根据测算，全球数据中心基础设施建设市场规模到2025年有望达到3105亿美元，2030年达到4036亿美元市场规模。那，东数西算的受益环节有哪些？据调研资料显示，主要有三个：

①数据中心：据“十四五”规划目标，东部数据中心的总量占比将由60%下降至50%，西部数据中心占比由10%上升至25%。因此，地处西部的数据中心更受益。

②温控系统：去年2月8日的《方案》中提出全国新建大型、超大型数据中心平均电能利用效率要降到1.3以下。随着“东数西算”推进，温控系统作为降低电能利用效率的关键一环，将迎来大量需求。

③具有国资背景的云计算基础设施供应商将受益。国资云作为由各地国资委牵头设立的数据安全基础设施，不仅可以推动国资国企加快数字化转型，还可以将敏感的政务数据和社会数据分开存储。

（2）无人机

今天无人机板块逆势活跃，华金资本涨停，消息上：美团无人机团队宣布其城市低空物流解决方案已通过中国民航局审定，获得《特定类无人机 试运行批准函》和《通用航空企业经营许可证》，这意味着美团无人机具备成为一家城市级货运航空公司的资质能力。

无人机是新时代极具代表性的科技产品。未来，随着劳动力人口红利的消退以及工业用无人机的渗透率不断提升，无人机市场十分广阔。据全球无人机市场专业研究机构Dronell最新数据显示，2022年全球民用无人机产业市场规模约304亿美元，比上年增长15.6%,预计2026年将达到413亿美元，年均复合增长率为8%。

同样，近年来，中国民用无人机产业规模不断壮大，据预测，“十四五”末期，我国民用工业级无人机市场规模有望突破1500亿元，占整个民用无人机市场比例超过70%，值得留意。

（3）养鸡          

最近南美禽流感持续蔓延，逐步逼近我国最大的鸡肉进口国巴西。目前我国大概有10%的鸡肉消费量来源于进口，而巴西占42%。

一旦禽流感真的蔓延到巴西，也就意味着国内将很难通过进口鸡肉来弥补缺口，大概率将导致价格进一步上涨，原来只影响鸡苗的供给，后面鸡肉的供给可能也会受限。