1.冲高回落

今天市场全天冲高回落，沪指跌1.48%，再度失守2800点，超百股跌停。今天2024年1月正式收官，其中沪指跌超6%，深证成指跌超13%，创业板跌超16%。

板块方面，高股息继续走强，煤炭、电力、银行等方向领涨，中字头和高股息联系紧密，可以理解为中字头中小票的炒作就是高股息的短线映射，这也促成了中视传媒对长江投资的反超。即便这次上海国资亏钱效应远大于赚钱效应，但目前央国企仍然是目前短线资金唯一出口。

另外，值得注意的是今天很多跌停都是由业绩暴雷导致，所以近端次新短期可能会是一个加分项，这些企业在上市的时候就已经预告过全年业绩了，而且因为涉及到上市，最终出入会很小。

有个好消息：需要强制披露的年报业绩预告基本出清了，业绩扰动将暂时告一段落。

2.农业

今天中字头概念股反复活跃，中视传媒7连板，中远通、中科环保、中水渔业、中信出版等个股涨幅居前。消息上:昨天国务院国资委印发《关于优化中央企业资产评估管理有关事项的通知》，首次提出中央企业应当对资产评估项目实施分类管理，明确8类可以不进行资产评估的情形，并健全完善数据资产等资产交易流转定价方式。

关于中字头这块，我们最近讲得比较多，在操作上我依旧坚持昨天《至暗时刻！这个板块将是救命稻草？》一文中的观点：暂时还是只能将希望寄予央国企的二波上，毕竟当下实在是找不到资金出口了，因此央国企的二波将是近期的救命稻草之一。
 

3.值得注意的

（1）煤炭

今天煤炭板块一度走势不错，中国神华涨超3%。驱动上：今天早上中央气象台发布暴雪蓝色预警和大雾黄色预警，陕西山西河南等地部分地区有暴雪，河北山东安徽等多地有大雾天气。

中央气象台预计，1月31日至2月5日，我国将有大范围雨雪天气过程，中东部地区为本次过程的主要影响区域。本次的大范围雨雪冰冻天气过程具有影响范围广、累计雨雪量大、持续时间长、冻雨面积大等特点，总体为2009年以来冬季最强，具有极端性。

短期内全国降温范围扩大，煤炭需求将有所提升，目前基本面支撑煤价看涨预期。

加上煤炭基本以央国企为主，自2016年供给侧改革以来，在行业高景气度背景下，历史负担已明显减轻，多数公司账面货币资金远大于有息负债，且经营性现金流良好，具备“增持、回购、加大现金分红”能力。这样一来，最近这个板块还会有不错的反弹行情。

（2）传媒

今天传媒出版板块表现还可以，中广天择、内蒙新华、时代出版、新华传媒涨停。驱动上：①从昨晚批露的业绩预告来看，板块中的人气标的中视传媒与中文在线，双双实现同比扭亏为盈。②传媒出版上市公司以央企、国企为主，地方性出版公司基本面稳健，分红意愿普遍较强，股息率有吸引力，具备避险价值。

因此，目前传媒炒的还是央国企这块，还有就是对中视传媒的延伸性炒作。所以本质上而言，仍是资金对于中视传媒的延伸性炒作。